Die Dr. Peters Group, ein Unternehmen in privater Hand, hat einen neuen geschlossenen Publikums-AIF namens „Immobilienwerte II Aschaffenburg“ auf den Markt gebracht. Der Fonds investiert in die Deutschlandzentrale des Paket- und Expressdienstleisters DPD in Aschaffenburg und hat ein Investitionsvolumen von 23 Millionen Euro. Davon entfallen 11,65 Millionen Euro auf das für den Fonds einzusammelnde Kommanditkapital. Das Beteiligungsangebot ist als sogenannter 6b-Fonds konzipiert, was bedeutet, dass Anleger Veräußerungserlöse oder bereits gebildete § 6b- oder § 6c-Rücklagen aus einem anderen Betriebsvermögen auf die Fondsgesellschaft übertragen können. Nach dem erfolgreichen „Immobilienwerte I Fulda“, der Ende 2022 emittiert wurde, ist dies bereits der zweite 6b-Fonds der Dr. Peters Group.
Das Anlageobjekt des Fonds ist ein freistehendes Bürogebäude in Aschaffenburg mit einer Mietfläche von 6.703,5 Quadratmetern. DPD hat die Mietflächen in den Jahren 2022 und 2023 umgebaut und modernisiert. Das Unternehmen ist seit Bestehen des Gebäudes Hauptmieter und nutzt es als Deutschlandzentrale. DPD gehört zur DPD group, dem größten Paketdienst-Netzwerk Europas, das wiederum Teil der französischen Aktiengesellschaft Le Groupe La Poste ist – der zweitgrößten Postgesellschaft Europas. Der Mietvertrag mit DPD läuft noch mindestens bis Ende 2035. Ein weiterer Mieter des Gebäudes ist Vodafone, das eine Mobilfunkstation auf dem Dach betreibt und ebenfalls einen langfristigen, indexierten Mietvertrag hat.
Da der „Immobilienwerte II Aschaffenburg“ als Publikums-AIF aufgelegt wurde, können Anleger bereits ab 20.000 Euro investieren. Es wird eine jährliche Auszahlung von 2,5 Prozent prognostiziert, die halbjährlich erfolgen soll. Der Gesamtmittelrückfluss (einschließlich Verkaufserlös) wird auf 155,5 Prozent des eingesetzten Kommanditkapitals geschätzt. Abhängig von der zukünftigen Inflationsentwicklung könnte der Gesamtmittelrückfluss aufgrund der Indexierung des Mietvertrags mit DPD sogar höher ausfallen. Die Laufzeit des Fonds ist bis zum 31. Dezember 2038 geplant.
Neben der Auszahlung und dem Gesamtmittelrückfluss steht für Anleger von 6b-Fonds vor allem der Steuervorteil im Vordergrund – insbesondere die Hebelwirkung, die durch den Anteil der Fremdfinanzierung eines solchen Fonds ausgelöst wird. Bei dieser Beteiligung beträgt der prognostizierte Hebel etwa 185 Prozent. Dadurch kann beim „Immobilienwerte II Aschaffenburg“ mit einer Investitionssumme von 100.000 Euro die sofortige Besteuerung eines Verkaufsgewinns von etwa 185.000 Euro vermieden werden.
